La situación en la que un mismo flujo de ingresos es gravado por dos o más países simultáneamente debido a que usted tiene vínculos con múltiples jurisdicciones. Es el coste de fricción de la vida global moderna y, para muchos clientes de CBI (Ciudadanía por Inversión), es el motivo principal por el que están reestructurando su residencia fiscal.
La mecánica es sencilla pero las consecuencias son sustanciales. Usted genera ingresos en el País A (el país de origen) pero es residente fiscal en el País B (su país de residencia). El País A quiere cobrarle impuestos porque los ingresos se generaron allí. El País B quiere cobrarle impuestos porque grava a sus residentes por sus ingresos mundiales. Ambos reclaman su parte del mismo dólar.
Esto es algo rutinario y universal. Un residente canadiense que percibe ingresos por inversiones de origen estadounidense se ve afectado dos veces. Un ciudadano estadounidense que vive en Singapur percibe ingresos por empleo en Singapur y se ve afectado dos veces. Un residente irlandés que trabaja para una empresa con sede en el Reino Unido se ve afectado dos veces. El fenómeno no distingue entre personas adineradas y trabajadores ordinarios: es indiscriminado.
EE. UU. crea una versión especialmente aguda de este problema porque es inusual al gravar a sus ciudadanos por sus ingresos mundiales, independientemente de dónde vivan. Un estadounidense que vive en Londres y percibe ingresos por un empleo con sede en Londres paga el impuesto sobre la renta del Reino Unido. Ese estadounidense también debe presentar una declaración en EE. UU. y pagar el impuesto sobre la renta de EE. UU. por esos mismos ingresos. No existe una excepción de residencia para los estadounidenses en el extranjero. Esto no ocurre en la mayoría de los países. Los ciudadanos británicos que viven en el extranjero no presentan declaraciones en el Reino Unido por sus ingresos extranjeros. Los ciudadanos alemanes en Singapur no pagan el impuesto sobre la renta alemán. EE. UU. lo hace de manera diferente.
Los tratados fiscales bilaterales, llamados Tratados de Doble Imposición o DTT (por sus siglas en inglés), son el mecanismo que utilizan los países para evitar gravar los mismos ingresos dos veces. Actualmente existen más de 3.000 de estos acuerdos bilaterales en todo el mundo, y son documentos complicados. Cada tratado es específico para dos países y refleja el poder de negociación y la relación económica entre ellos.
Un DTT asigna los derechos impositivos. Determina qué país tiene el derecho primario de imposición sobre diferentes tipos de ingresos. Los ingresos por empleo suelen asignarse al país donde se realiza el trabajo (con excepciones si el empleado está allí temporalmente). Los ingresos por inversiones, como dividendos e intereses, pueden repartirse: el país de origen obtiene un tipo reducido y el país de residencia se queda con el resto. Las regalías pueden repartirse de una manera, las ganancias de capital de otra y las pensiones de otra distinta.
El lenguaje se vuelve técnico rápidamente, pero el concepto es claro: un DTT dice "sobre los ingresos por dividendos, el país de origen puede retener un 15% y el país de residencia recibe el resto". O "los ingresos por empleo se gravan donde se realiza el trabajo". O "las ganancias de capital se gravan en el país de residencia, no en el país de origen". Estas asignaciones varían entre pares de tratados porque cada negociación es específica.
Sin un tratado, ambos países le cobran impuestos a los tipos nacionales completos. Con un tratado, un país da un paso atrás parcial o totalmente. Esto puede ser la diferencia entre un tipo combinado del 40% y un tipo efectivo del 25%.
Los gobiernos utilizan tres métodos principales para evitar que usted pague el impuesto completo a ambos países.
El crédito fiscal es el más común. Usted paga impuestos al País A según su tipo nacional. Luego paga impuestos al País B por los mismos ingresos, pero obtiene un crédito por el impuesto pagado al País A. Si el País A le gravó con un 30% sobre 100.000 dólares de ingresos, usted debe 30.000 dólares. El País B quiere el 35% por los mismos ingresos, lo que serían 35.000 dólares. Pero el País B le otorga un crédito fiscal por impuestos extranjeros de 30.000 dólares, por lo que solo debe 5.000 dólares al País B. Su total es de 35.000 dólares en lugar de los 65.000 dólares completos que ambos cobrarían de forma independiente.
El método de exención excluye ciertos ingresos de la tributación en una jurisdicción. Un DTT podría decir "los ingresos por empleo obtenidos en el País A no tributan en el País B". Así, usted paga impuestos solo en el país de origen. Esto es más sencillo que los créditos, pero menos común para todos los tipos de ingresos. Algunos DTT utilizan exenciones para ciertas categorías (las ganancias de capital podrían estar exentas de impuestos en el país de origen, por lo que solo paga impuestos en el país de residencia).
Los tipos de retención reducidos son el tercer mecanismo. En lugar del tipo de retención nacional sobre dividendos, intereses o regalías, se aplican los tipos del tratado. La retención nacional de dividendos podría ser del 30%, pero el tipo del tratado es del 15%. Para los inversores estadounidenses que reciben dividendos extranjeros, los tipos del tratado podrían ser del 10% o incluso del 5% en lugar del 30% estándar. Esto no elimina la doble imposición por completo (aún debe el impuesto del país de residencia sobre el dividendo), pero reduce la parte que se lleva el país de origen.
Los ciudadanos estadounidenses en el extranjero se enfrentan a un problema de doble imposición agudo porque EE. UU. grava los ingresos mundiales independientemente de la residencia. Un estadounidense que trabaja para una empresa alemana, vive en Berlín y gana un salario de 60.000 euros, paga el impuesto sobre la renta alemán (aproximadamente el 42%, incluyendo las contribuciones sociales). Ese mismo estadounidense también debe presentar una declaración en EE. UU. y pagar el impuesto sobre la renta de EE. UU. por esos mismos 60.000 euros. El tratado entre EE. UU. y Alemania ayuda, pero no lo elimina por completo.
El alivio llega a través de dos mecanismos. La Exclusión de Ingresos Percibidos en el Extranjero (FEIE) permite a los contribuyentes estadounidenses que cumplen los requisitos excluir unos 126.500 dólares de ingresos percibidos en el extranjero anualmente (ajustados anualmente por la inflación). Esto se aplica a los ingresos por empleo y por cuenta propia, pero no a los ingresos por inversiones. Si está por debajo del umbral de la FEIE, es posible que no deba impuestos federales sobre la renta en EE. UU. por los ingresos percibidos. Pero una vez que lo supera, vuelve a la doble imposición.
El Crédito Fiscal por Impuestos Extranjeros es la segunda válvula de escape. Obtiene un crédito dólar por dólar por los impuestos sobre la renta pagados al gobierno extranjero. Pero está limitado al tipo impositivo de EE. UU. sobre esos ingresos. Si pagó un impuesto extranjero del 45% y EE. UU. le gravaría con un 21%, el crédito se limita al 21%. No puede utilizar el exceso de créditos extranjeros para compensar otras obligaciones fiscales en EE. UU. (excepto en circunstancias limitadas con reglas de arrastre hacia atrás y hacia adelante, y solo bajo condiciones específicas).
Para los estadounidenses con ingresos altos en el extranjero, ninguno de los dos mecanismos elimina por completo la doble imposición. Alguien que gane 100.000 euros en Alemania está por encima del umbral de la FEIE. El exceso de más de 30.000 euros tributa tanto en Alemania como en EE. UU. tras la FEIE. El Crédito Fiscal por Impuestos Extranjeros ayuda, pero puede no cubrir la totalidad del impuesto extranjero pagado si el tipo de Alemania supera al de EE. UU. Acaban pagando más impuestos totales que si vivieran en EE. UU. o vivieran con un estatus de no ciudadano estadounidense.
Este es uno de los principales motivos por los que los ciudadanos estadounidenses de alto patrimonio neto buscan la renuncia. No siempre se trata del impuesto sobre la renta anual. Se trata de la carga acumulada, los futuros impuestos sobre sucesiones, la complejidad de FATCA y el principio de que vivir en el extranjero debería, con el tiempo, otorgar algún tipo de alivio fiscal.
Adquirir una segunda ciudadanía a través de CBI no crea automáticamente una doble imposición. La tributación sigue a la residencia (en la mayoría de los países) o a la ciudadanía (solo en EE. UU. y Eritrea). Pero una CBI mal planificada puede activar accidentalmente nuevas obligaciones fiscales.
Supongamos que usted es un ciudadano canadiense que vive en Canadá con residencia fiscal canadiense. Adquiere la ciudadanía de Dominica a través de CBI. Si permanece en Canadá, sigue siendo residente fiscal canadiense. No debe de repente impuestos a Dominica. La ciudadanía por sí sola no determina la residencia fiscal en la mayoría de los países. A Dominica le importa si usted tiene su domicilio allí, no si posee un pasaporte.
Pero si adquiere la ciudadanía de Dominica y luego pasa suficiente tiempo en Dominica para establecer la residencia fiscal allí, ahora potencialmente debe impuestos tanto a Canadá (por sus ingresos mundiales como residente) como a Dominica (si es residente fiscal allí). Ha creado una doble imposición por accidente.
Por eso la planificación es importante. Antes de adquirir una segunda ciudadanía, comprenda las reglas de residencia fiscal de ese país. Comprenda si tiene la intención de convertirse en residente fiscal allí. Si no es así, la CBI es solo un pasaporte y su situación fiscal no cambia. Si tiene la intención de establecer la residencia, planifique cómo estructurarla para evitar o minimizar la doble imposición utilizando DTT, exenciones y créditos.
Algunos países de segundo pasaporte tienen redes de DTT más ricas que otros. Irlanda tiene DTT con la mayoría de los países y tipos impositivos relativamente bajos para no residentes. Portugal tiene un régimen fiscal favorable para los nuevos residentes que no pasan mucho tiempo allí. Malta ha desarrollado su CBI prestando cuidadosa atención a la planificación de los DTT. Estos son destinos populares de CBI en parte porque la estructura fiscal es manejable.
Compare esto con programas de CBI recién establecidos en países con pocos DTT y reglas de residencia fiscal poco claras. Usted está asumiendo más complejidad fiscal con menos alivio disponible.
Si está adquiriendo un segundo pasaporte específicamente para gestionar la exposición a la doble imposición, comprenda qué impuesto de qué país está intentando reducir. Si es ciudadano estadounidense, la jugada es renunciar y adquirir otro pasaporte. Si es un residente canadiense que percibe ingresos de origen estadounidense, podría establecer su residencia en una jurisdicción con un buen DTT con EE. UU. y mejores reglas de origen.
El error común es tratar la CBI como algo mágico. Un segundo pasaporte no elimina la doble imposición. Simplemente le otorga una nueva jurisdicción en la que potencialmente podría residir, con su propia red de tratados fiscales y reglas de residencia.