A situação em que o mesmo fluxo de renda é tributado por dois ou mais países simultaneamente porque você possui conexões com múltiplas jurisdições. É o custo de fricção da vida global moderna e, para muitos clientes de CBI (Cidadania por Investimento), é o motivo principal pelo qual estão reestruturando sua residência fiscal.
A mecânica é direta, mas as consequências são substanciais. Você aufere renda no País A (o país de origem), mas é residente fiscal no País B (seu país de residência). O País A quer tributá-lo porque a renda foi gerada lá. O País B quer tributá-lo porque tributa residentes sobre a renda mundial. Ambos reivindicam o mesmo dólar.
Isso é rotineiro e universal. Um residente canadense que obtém rendimentos de investimentos de origem americana é atingido duas vezes. Um cidadão americano que vive em Singapura recebe renda de emprego em Singapura e é atingido duas vezes. Um residente irlandês que trabalha para uma empresa sediada no Reino Unido é atingido duas vezes. O fenômeno não distingue entre pessoas ricas e trabalhadores comuns — é indiscriminado.
Os EUA criam uma versão especialmente aguda deste problema porque o país é incomum ao tributar seus cidadãos sobre a renda mundial, independentemente de onde vivam. Um americano que vive em Londres e recebe renda de emprego baseada em Londres paga imposto de renda no Reino Unido. Esse americano também deve apresentar uma declaração nos EUA e pagar imposto de renda americano sobre essa mesma renda. Não há exceção de residência para americanos no exterior. Isso não ocorre na maioria dos países. Cidadãos britânicos que vivem no exterior não apresentam declarações no Reino Unido sobre sua renda estrangeira. Cidadãos alemães em Singapura não pagam imposto de renda alemão. Os EUA agem de forma diferente.
Tratados fiscais bilaterais, chamados de Tratados de Bitributação ou DTTs (Double Tax Treaties), são o mecanismo que os países utilizam para evitar tributar a mesma renda duas vezes. Existem hoje mais de 3.000 desses acordos bilaterais em todo o mundo, e são documentos complicados. Cada tratado é específico para dois países e reflete o poder de negociação e a relação econômica entre eles.
Um DTT aloca direitos tributários. Ele determina qual país tem o direito primário de tributação sobre diferentes tipos de renda. A renda de emprego geralmente vai para o país onde o trabalho é realizado (com exceções se o funcionário estiver lá temporariamente). Rendimentos de investimento, como dividendos e juros, podem ser divididos — o país de origem recebe uma taxa reduzida e o país de residência recebe o restante. Royalties podem ser divididos de uma forma, ganhos de capital de outra, pensões de uma terceira via.
A linguagem torna-se técnica rapidamente, mas o conceito é claro: um DTT diz "sobre a renda de dividendos, o país de origem pode reter 15%, e o país de residência fica com o resto". Ou "a renda do trabalho é tributada onde o trabalho é realizado". Ou "os ganhos de capital são tributados no país de residência, não no país de origem". Essas alocações variam entre os pares de tratados porque cada negociação é específica.
Sem um tratado, você é tributado por ambos os países com as alíquotas domésticas totais. Com um tratado, um país recua parcial ou totalmente. Isso pode representar a diferença entre uma taxa combinada de 40% e uma taxa efetiva de 25%.
Governos utilizam três métodos principais para evitar que você pague o imposto total a ambos os países.
O crédito tributário é o mais comum. Você paga o imposto ao País A à sua taxa doméstica. Você então paga o imposto ao País B sobre a mesma renda, mas recebe um crédito pelo imposto pago ao País A. Se o País A o tributou em 30% sobre uma renda de $100.000, você deve $30.000. O País B quer 35% sobre a mesma renda, o que seria $35.000. Mas o País B lhe concede um crédito fiscal estrangeiro de $30.000, de modo que você deve apenas $5.000 ao País B. Seu total é $35.000 em vez dos $65.000 totais que ambos cobrariam independentemente.
O método de isenção exclui certa renda da tributação em uma jurisdição. Um DTT pode dizer "renda de emprego auferida no País A não é tributável no País B". Assim, você paga imposto apenas no país de origem. Isso é mais simples do que os créditos, mas menos comum para todos os tipos de renda. Alguns DTTs usam isenções para certas categorias (ganhos de capital podem ser isentos de imposto no país de origem, então você paga apenas o imposto do país de residência).
Taxas de retenção reduzidas são o terceiro mecanismo. Em vez da taxa de retenção doméstica sobre dividendos, juros ou royalties, aplicam-se as taxas do tratado. A retenção doméstica de dividendos pode ser de 30%, mas a taxa do tratado é de 15%. Para investidores americanos que recebem dividendos estrangeiros, as taxas do tratado podem ser de 10% ou até 5% em vez dos 30% padrão. Isso não elimina completamente a bitributação (você ainda deve imposto do país de residência sobre o dividendo), mas reduz a fatia do país de origem.
Os cidadãos americanos no exterior enfrentam um problema agudo de bitributação porque os EUA tributam a renda mundial independentemente da residência. Um americano trabalhando para uma empresa alemã, morando em Berlim, ganhando um salário de €60.000, paga imposto de renda alemão (aproximadamente 42%, incluindo contribuições sociais). Esse mesmo americano deve apresentar uma declaração nos EUA e pagar imposto de renda americano sobre esses mesmos €60.000 também. O tratado EUA-Alemanha ajuda, mas não elimina isso completamente.
O alívio vem através de dois mecanismos. A Exclusão de Renda Estrangeira (FEIE) permite que contribuintes americanos elegíveis excluam cerca de $126.500 de renda do trabalho estrangeira anualmente (ajustado anualmente pela inflação). Isso se aplica a rendas de emprego e trabalho autônomo, mas não a rendimentos de investimentos. Se você estiver abaixo do limite da FEIE, pode não dever imposto de renda federal americano sobre a renda do trabalho. Mas, uma vez que você o ultrapassa, volta à bitributação.
O Crédito Fiscal Estrangeiro é a segunda válvula de escape. Você recebe um crédito dólar por dólar pelos impostos sobre a renda pagos ao governo estrangeiro. Mas ele é limitado à alíquota de imposto americana sobre essa renda. Se você pagou imposto estrangeiro a 45% e os EUA o tributariam a 21%, o crédito é limitado a 21%. Você não pode usar créditos estrangeiros excedentes para compensar outras obrigações fiscais americanas (exceto em circunstâncias limitadas com regras de reporte retroativo e futuro, e apenas sob condições específicas).
Para americanos de alta renda no exterior, nenhum dos mecanismos elimina a bitributação inteiramente. Alguém que ganha €100.000 na Alemanha está acima do limite da FEIE. O excedente de mais de €30.000 é tributado tanto pela Alemanha quanto pelos EUA após a FEIE. O Crédito Fiscal Estrangeiro ajuda, mas pode não cobrir o total do imposto estrangeiro pago se a alíquota da Alemanha exceder a dos EUA. Eles acabam pagando mais imposto total do que se vivessem nos EUA ou vivessem com um status de não cidadão americano.
Este é um dos principais motivos pelos quais cidadãos americanos de alto patrimônio buscam a renúncia. Nem sempre se trata do imposto de renda anual. Trata-se da carga cumulativa, impostos sobre herança futuros, complexidade do FATCA e o princípio de que viver no exterior deveria, eventualmente, proporcionar algum alívio fiscal.
Adquirir uma segunda cidadania através de CBI não cria automaticamente bitributação. A tributação segue a residência (para a maioria dos países) ou a cidadania (apenas para os EUA e Eritreia). No entanto, uma CBI mal planejada pode acidentalmente desencadear novas obrigações fiscais.
Digamos que você seja um cidadão canadense morando no Canadá com residência fiscal canadense. Você adquire a cidadania dominicana através de CBI. Se você permanecer no Canadá, continuará sendo residente fiscal canadense. Você não passa a dever impostos dominicanos de repente. A cidadania por si só não determina a residência fiscal na maioria dos países. A Dominica se preocupa se você está domiciliado lá, não se possui um passaporte.
Mas se você adquirir a cidadania dominicana e passar tempo suficiente na Dominica para estabelecer residência fiscal lá, agora potencialmente deve impostos tanto ao Canadá (sobre a renda mundial como residente) quanto à Dominica (se for residente fiscal lá). Você criou a bitributação por acidente.
É por isso que o planejamento é importante. Antes de adquirir uma segunda cidadania, entenda as regras de residência fiscal desse país. Entenda se você pretende se tornar residente fiscal lá. Se não, a CBI é apenas um passaporte e sua situação fiscal não muda. Se você pretende a residência, planeje como estruturá-la para evitar ou minimizar a bitributação usando DTTs, isenções e créditos.
Alguns países de segundo passaporte são mais ricos em DTTs do que outros. A Irlanda tem DTTs com a maioria dos países e taxas de imposto relativamente baixas para não residentes. Portugal tem um regime fiscal favorável para novos residentes que não passam muito tempo lá. Malta desenvolveu a CBI com atenção cuidadosa ao planejamento de DTTs. Estes são destinos populares de CBI em parte porque a estrutura fiscal é navegável.
Compare isso com programas de CBI recém-estabelecidos em países com poucos DTTs e regras de residência fiscal pouco claras. Você está assumindo mais complexidade fiscal com menos alívio disponível.
Se você está adquirindo um segundo passaporte especificamente para gerenciar a exposição à bitributação, entenda qual imposto de país você está tentando reduzir. Se você é um cidadão americano, a jogada é renunciar e adquirir outro passaporte. Se você é um residente canadense auferindo renda de origem americana, pode estabelecer residência em uma jurisdição com um DTT favorável com os EUA e melhores regras de origem.
O erro comum é tratar a CBI como mágica. Um segundo passaporte não elimina a bitributação. Ele apenas lhe dá uma nova jurisdição para potencialmente residir, com sua própria rede de tratados fiscais e regras de residência.